【又上財經直播#35】你是合法搶銀行，還是被銀行搶的？ 2020年6月17日

 00:00 - 02:17 影片背景與花蓮大樓頂樓觀景

• 時間與地點：主講人於花蓮的大樓頂樓交誼廳進行拍攝。

• 空間設計初衷：該交誼廳是專為大樓8樓以下、平常在自家無法直接欣賞到高爾夫球場與海洋景致的住戶所設計，提供一個寬敞舒適、適合招待朋友或安靜學習的公共空間。

• 周邊景觀介紹：從頂樓向外眺望，左側可以看見美崙山、遠處的慈濟醫院以及中央山脈；右側則面朝太平洋。走到戶外陽台，能俯瞰七星潭海岸、大片綠地的高爾夫球場以及遠方的美崙飯店。

02:17 - 04:30 提出主題：「合法搶銀行」的理財思維

• 主題引言：由於頂樓戶外風勢較大，主講人移至回廊進行本次的主題分享——「你是合法搶銀行的，還是被銀行搶的？」

• 觀念界定：搶銀行在現實中分為非法與合法。非法搶銀行是犯罪，而所謂的「合法搶銀行」，本質上是指一種「理財認知與思維」的轉變。

• 住戶大會的契機：大樓在拍攝前的週日召開了年度住戶大會，主講人多年未參與，原本不打算在大會中發言，但查閱大樓的財務報表後，發現了一項潛在的資產流失危機，進而決定在大會中提出一項大膽的提案。

04:30 - 07:18 大樓公積金的定存危機與主動對賭方案

• 通膨對定存的侵蝕：主講人指出，大樓在三年前約有700多萬台幣的公積金存放於銀行定存或活存中（年利率僅約1%左右）。在物價通膨、支出不斷增加的情況下，這筆基金在不增加住戶管理費的前提下被逐漸透支，如今已縮水至640萬台幣。

• 主動承擔的對賭提案：為了阻止公積金繼續因定存的「安全假象」而慢性縮水，主講人提出一個至少為期3年的方案：

  • 將公積金中的1/3（約200萬台幣）提撥出來，採取超保守的投資組合進行資產配置。

  • 虧損承擔：若三年後該筆投資產生虧損，由主講人個人全額賠償（並提供其名下的大樓房產作為第二順位抵押）。

  • 獲利共享：若產生獲利，資金則全數回饋給全體住戶，用於年節福利或大樓公共設施維護（如高樓玻璃清洗等）。

• 動議通過：此提案雖面臨部分法規程序上的質疑，但在住戶大會的臨時動議中，最終獲得超過半數的高比例投票通過，正送交草案進行後續表決。

07:18 - 10:11 對標巴菲特的世紀對賭：以資產配置打破定存迷思

• 致敬巴菲特：此舉與投資大師巴菲特（Warren Buffett）當年與避險基金經理人的十年對賭概念如出一轍。巴菲特曾公開打賭，長期投資標普500（S&P 500）指數基金的收益將戰勝避險基金組合。

• 保守且具備成長性的投資組合：主講人運用其在書中建議國家退休基金的操作模式（超保守投資組合，結合資產配置與ETF），預期這筆200萬台幣的資金在三年內虧損機率極低，即便遇上市場波動，虧損幅度也預估在10%至20%內（約20萬至40萬台幣）。

• 推動理財教育的初衷：主講人表示，即使輸了他也只須承擔20萬到40萬台幣的代價，但若成功，不僅大樓能獲得額外收益，更能讓管委會與全體住戶打破「把長期不用的錢鎖在定存最安全」的傳統思維。

10:11 - 12:21 社會精英的示範效應與「新冠平民」的反思

• 大學基金的借鏡：美國許多頂尖大學的捐贈基金（Endowment），絕不會放在銀行定存，而是高比例參與國家經濟的成長。大樓中住有許多社會各界精英，若大樓這項嘗試成功，這些精英未來在各自的工作崗位中推廣，將能產生更深遠的示範效應。

• 「新冠平民」與財富重新分配：引用《天下雜誌》關於「新冠平民」的報導，指出在每次危機或股災過後，政府為了刺激消費往往會調降利率。此時，若不懂得理財、只把錢放定存的人，實質上就是將低成本資金奉還給銀行，讓銀行以高利率貸出，進而在無形中被剝奪了財富。這正是低利環境中富人與不懂理財者貧富差距越拉越大的真相。

12:21 - 14:48 知識就是財富：合法搶銀行的實踐指引

• 有錢人的腦袋與教育意義：主講人強調，「合法搶銀行」的核心在於透過學習投資理財來捍衛自己的資產。他建議有興趣的觀眾可以從其著作《阿甘投資法》中的「十封信」（特別是第三、四封信）開始閱讀，從理論基礎和觀念架構逐步建立逆向思考與風險計算的能力。

• 結語與期許：大樓公積金投資方案若正式通過，三年後不論成敗，主講人都會將成果向觀眾分享。他期許透過這次的自身擔保案例，能為大家帶來啟發，建立起「有錢人的思考腦袋」，用正確的工具讓資產與經濟一同成長。

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**重點整理：你是合法搶銀行，還是被銀行搶的？**

* **核心概念（合法搶銀行）**：不懂理財的人會把錢放在銀行定存，被銀行「合法搶走」購買力；懂得理財的人則透過投資讓資金成長，實現「合法搶銀行」[02:03]、[12:05]。

* **大樓管委會資金案例**：三年前保留約700多萬放在定存（利率約1%），因物價上漲導致透支，現已減少至約640萬 [03:48]、[04:33]。

* **講者大膽提案**：願意以個人擔保，拿200萬出來用超保守投資組合（資產配置+ETF）操作三年，若虧損由自己負責，獲利則作為住戶福利（如三節獎金、公共清潔等）[04:37]、[05:11]、[07:46]。

* **提案目的與影響**：

  * 教育管委會學習理財，讓長期資金脫離定存，參與經濟成長 [07:54]、[08:15]。

  * 希望影響花蓮及其他大樓管委會，甚至全台公寓大廈管理模式 [08:21]。

  * 類比巴菲特與對沖基金的十年賭注，鼓勵用標普500等指數型投資 [06:36]、[06:57]。

* **風險與心態**：預估最多虧損10-20%（約20-40萬），視為教育成本；講者認為有80%機會不虧，且這筆錢相對「小錢」[07:13]、[08:01]、[09:11]、[13:55]。

* **財富重新分配觀點**：疫情或股災後，低利率環境下，懂得運用廉價資金投資的人可實現財富轉移；不懂理財者資金留在銀行，間接資助他人低成本借貸 [09:56]、[10:44]。

* **建議與提醒**：

  * 想合法搶銀行應先建立正確觀念，從《阿甘投資法》後面十封信或第一本書開始閱讀 [12:13]。

  * 需具備財務檢視能力，必要時尋求專業財務規劃師建議 [14:01]。

  * 致富後應參與公益，平衡貧富差距 [11:02]。

* **整體心態**：知識就是力量，投資本質是長期思維；講者在住戶大會中做出此提案時心情平靜，因為理解投資本質 [14:26]、[14:34]。

**總結精神**：與其讓資產在銀行慢慢被通膨侵蝕，不如勇敢學習理財，讓錢「去該去的位置」成長，同時產生教育與社會影響力 [13:30]、[14:40]。